汽车金融线下之重

玻璃窗外，三五个晒得黝黑的纹身汉子，围在一辆银色捷达旁边，为了3000块钱讨价还价。顾客们，想的是同一个问题：这辆二手车是否存在什么问题？里程数造假了吗？是事故车、泡水车吗？

不论是法拉利也好，捷达也罢，进入了二手车市场，就如掉入黑匣子中，所有的人相互不信任，陷入猜疑链。而这种不信任，一直贯穿在所有的汽车金融链条之中，也在某种程度上，决定了汽车金融的模式。把市场上领先的汽车金融公司了解了一圈后，投资人方平面露不解：“这些公司，就不能把模式做得轻一点吗？”

不止一个投资人，提出了方平的困惑。

微贷网如今的员工数，已达1.5万；成立不到3年的美利车金融，目前员工超千人，合作经销商已达4000多家；大搜车的获客渠道，囊括了上万家二手车商。这个名单还可以列很长，易鑫、第一车贷、优信二手车等等汽车金融的核心玩家，都选择重的模式和玩法。汽车金融，真的就

汽车，是一个体验型的消费场景。车和房，恐怕是人生最重大的两次购买消费。汽车的价格也不菲，这个重大决策，人们恐怕很难像其他网购一些样，看几张图片，就直接网上下单了。其次，汽车是一个极重体验的产品。外观、内饰、坐上去是否舒适，操控感如何，是必须在亲身体验之后，才能得出结论的。

这从一开始就决定了，汽车消费的场景，很难脱离线下。

而阿里的车秒贷，就在这上面交了学费。阿里试图用线上渠道，为用户提供新车的分期服务，在2015年7月，推出了车秒贷产品。曾有媒体描述这样一幅画面：“如果你想买车，在天猫看好车型后，申请阿里提供的贷款，用支付宝付清首款，上淘宝选好新车周边配件，或许当天你的 Dream car 就开到了楼下。”

车秒贷推出后快两年，多位业内人士称，市场反响不尽如人意。在知乎关于车秒贷的问题页下，不少用户都在抱怨，线上获得车秒贷的贷款审批后，一到线下，问题就层出不穷。

目前，知乎上用户抱怨的问题主要有：4S店销售引导顾客弃用车秒贷的分期，转用自家汽车金融公司的金融产品；线下销售嘴里却变着法儿，让本应4S店承担的利息，又让用户买单。

实际上，车秒贷提供了一个获客引流的渠道，也提供了贷款审批的信用工具，而消费者最终还是要走进4S店，才能完成这笔交易。但车秒贷，恰恰就是缺少了对线下场景的掌控力。一旦缺乏了线下场景，再好的模式都难以推进——这也是为何汽车金融选择沉下去的第一个核心逻辑。

检测之难

二手车之乱，早就不是新闻。去年年底，人人车经历了一次危机公关。重庆的雷先生在网上发了一封“控诉信”，称他在人人车买了一辆车，到车管所验车时，警察掀开引擎盖后发现，这是一辆事故车。而在此之前，车辆经过了所谓人人车的“249项检查”。此后，人人车CEO李健在朋友圈承认：“人人车在其中担有99%以上的责任”。

广州的孙刚则更惊险。他从瓜子二手车买了一辆宣称“里程9166公里的准新车”。在高速路上行驶时，车辆时速由110公里突降至60公里，车辆变速箱突发故障，险些酿成后车追尾事故。孙刚事后发现，这辆车实际行驶里程已超5万公里，曾作为滴滴网约车使用。如今，人人车、瓜子、优信等二手车电商平台，仍不断曝出用户买到事故车、涉水车的新闻。

“99%的二手车都会调表”，周瑜直指行业痛处，“检测是二手车行业最大的痛点。”

但现状是，国内并没有统一的标准，也没有具备公信力的第三方检测机构。而商家喊出的数百项专业检测往往沦为走过场，买卖双方存在严重的信任危机。在美国，每辆车都有一份档案，包括了下厂后的每一次维修、保养、出险等记录。在二手车交易过程中，根据档案信息，就能得出一个公允的价格。但中国，并没有这套体系和标准。

如何给二手车定价？各家都是自建体系和堡垒。诸如优信瓜子等二手车电商平台，都是自建的检测团队。各家对外宣称的上百项检测标准，既不透明，也没打通。实际上，最好的解决方式，就是出现一个大家公认的独立第三方。

而行业的尴尬是，监管和行业巨头还未出现，没人一统江湖。而像精真估、车鉴定、车300等第三方检测机构，都还属于起步阶段，江湖地位未稳。因为没有行业的统一标尺，汽车的流通黑匣子难以打破。在这样的背景下，所有的检测只能依赖于线下实体评估。

风控之痛

汽车金融的链条过长，很多线上风控的操作，在此时失效。实际上，二手车金融和融资租赁中，很多属于“次级客户”，或是“零征信人群”。“这些用户，没用过信用卡，也没有支付宝，甚至都不上网，线上没有数据”，解淳说。

对于这些群体，纯线上风控，可能难以走通。其次，针对行业中存在的骗车骗贷现象，线下风控可以有效遏制。

“有经验的人，只要和租车的人聊上一会儿，就能看出他是不是要骗车。”从事多年汽车金融风控的赵鹏说，“这可需要多年的经验，被骗过几次后才有的。”

而这些经验，并不能传输给一个聊天机器人，让它线上解决。最关键的是，汽车是流动资产，纯线上操作，很难控制车的流动。美利车金融副总裁王国光讲了一个风控的细节：“我们线下的金融顾问，在完成订单之后，有规定动作。添加他的QQ或微信，和他要保持每个月两次以上的交流。”

这样做，就是为了试探对方是否正常。比如，问车最近在哪里开，如果回答是北京，而车的GPS显示，车已到了河北，用户就可能撒谎，甚至已将车拿去抵押。

车的状况一旦失控，就只能通过线下追回。所以，贷前的风控审核，贷中的监测管理，出现违约骗车后的追车，都需要强大的线下能力，才可以驾驭。

未来之路

如此来看，不论是场景还是风控，汽车金融都无法脱离线下。这个领域，难道就只能变成拼规模、拼运营、拼资本的巨人游戏了吗？也不尽然。“5月底，保监会的数据就会向北京的一些企业开放。”业内人士向一本财经透露。如果属实，这对于二手车行业来说，无疑是一件好事。

保监会的数据，涵盖了各家保险公司关于车辆出险情况的统计。如果这些数据能够向企业开放，就意味着在很大程度上，对于事故车、涉水车、过火车等有过保险记录的车辆，能够快速地检测出来。

但解淳对数据开放后所能起到的作用，并没有太乐观。“保监会也不是有全部的数据，更多的是每一家保险公司（数据）。但是它能做到什么深度，不好讲。”解淳指的深度，一是值保监会向企业开放的数据能达到什么深度；二是，各保险公司提供给保监会的数据，又能达到什么深度。

这两个深度，就决定了这次的数据开放，对二手车检测的影响，能有多大效果。不论是数据的打通，还是风控的深入，未来的汽车金融，都会慢慢往线上迁移。五年还是十年？业内人士大都认为，这恐怕还要经历漫长的跋涉。

结语

场景之困、检测之难、风控之痛，这些造成了如今的线下之重。汽车的交易流通环节中，充满了人与人的不信任。这种不信任，是由不法的骗车贼、图私利的车商、追求规模的平台造成的，也是由贪便宜的消费者助长的。解决信任问题，除了行业自律的觉醒，更多的，是用制度和规则去约束……

近日，从不缺新闻的校园贷又掀起一轮**，起因是中行和建行这两家国有大行宣布推出校园贷产品，开正门，堵偏门。这也是继2009年银监会“禁止向未满18岁学生发放信用卡”通告导致所有银行“一刀切”关闭大学生信用卡业务后，国有银行再次进军校园贷。

银监会主席郭树清反思校园贷恶性事件，要求“把正门打开”

去年年中，互联网爆发有史以来最恶劣的「裸贷事件」，多达10G的女大学生裸照和视频被上传到社交平台，原因是这些女大学生向非法校园贷平台进行借款，被要求拍裸照和视频作为借款的「抵押」。

但实际上，这些非法校园贷平台的利率超乎寻常，致使不少大学生到期还款的实际金额翻了很多倍，不合理的校园贷服务充斥中国大学生信贷市场，也促使了中国各地监管部门对校园贷的集体整治。

2017年4月21日，在银监会召开的一季度经济金融形势分析会上，在对银行业布置的六大任务中，第五条明确规定，在加强互联网金融与信息科技风险防控，持续推进网络借贷平台风险专项整治，做好清理整顿工作的同时，加强商业银行对大学生的金融服务。

引媒体报道，银监会主席郭树清曾对校园贷引发的恶性事件进行反思，痛定思痛，并要求研究如何让银行更好地为大学生提供贷款服务，要求“把正门打开”。

中行、建行的校园贷怎么玩

在银监会的号召下，中行、建行相继在这几天推出了针对大学生信贷服务的产品。其中，由中国银行总行统一推出的“中银E贷·校园贷”，最高贷款金额8000元，针对高校学生经济状况推出中长期贷款服务，贷款周期最长可达12个月，未来有可能延长3至6年，覆盖毕业后入职阶段。

而建行广东分行推出的金蜜蜂校园快贷，授信额度在1000元至50000元之间，按照利率5.6%执行，日利息万分之一点五，可以全额提现，要求1年内还款，按使用天数计算利息，纯信用无抵押。

形式意味重，不一定有实效

虽然中行、建行这样的国有大行进军校园贷，一片看好，但是否有实效，还是持谨慎态度。

首先，从层面上，中行是由总行推行的，份量较大。建行推行的金蜜蜂校园快贷，实际上是由广东分行推出的，有“试水”的意味。

这也造就了两者在放贷条件上面的差异，中行的授信额度较低，甚至不如多数高校学生的白条。虽然中行的校园贷服务是面向全国，但初期依然以部分合作高校试点为主，尚未快速普及，只能说，有待观察。

其次，从审核机制上，由中行总行推行的校园贷服务，采取与高校深度合作模式，由高校和银行共同审核学生借贷需求，校方可以完全掌握学生的借贷行为。虽然这样的做法有利于降低风险，但也可能导致只有少部分学生愿意。

因为大多数90后高校学生，个人意识较强，对贷款消费这样的行为，并不希望学校知道，一旦涉及大额贷款，可能还会引起学校的特别关注，对学生来说，这无疑是非常反感。

再者，从宣传途径来看，中行和建行的校园贷服务入口均在各自银行的手机APP，因为它们自身定位的原因，并不允许做过多的线下宣传。而互联网平台的校园贷宣传，大肆印发传单，由校内人员做代理，深入各大高校。两者相比之下，大多数高校学生对校园贷的了解，还是停留在“编外”平台上。对此，建行的金蜜蜂校园快贷将尝试开展金融知识进校园活动，但这种校园金融知识推广活动，实际上每年都有，收效甚微。

总体来说，中行、建行进军校园贷是在监管政策要求下的一次有益尝试，但碍于自身定位的原因，仍然是以一种缓慢速度推进，是否能真正打开校园贷的“正门”，是否有实效，还有待观察。

“嫁”给金融机构，将成为校园贷平台唯一出路？

在监管高压之下，多数校园贷平台悉数退出市场，据相关数据显示，目前正规的校园贷平台仅剩70家，退出市场似乎成为校园贷平台唯一选择。

但现在中行、建行进军校园贷之后，这些平台又看到了希望。因为无论是互联网推广能力，还是获客能力，传统银行都难与校园贷平台相竞争，那么，传统金融机构是否能够与校园贷平台开展合作呢？

以传统金融机构的校园贷服务平台为入口，借助现有市面上正规校园贷平台的获客能力，引流到金融机构，强化合作。

当然，如果真是这样的话，校园贷平台的价值也会缩减。但是，总比全部退出强吧？